騰訊為 AI 優先轉型提高資本支出 176%，適逢 DeepSeek 與 Grok 發布

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趨勢一：前沿模型同日交鋒，終結單一供應商主導地位

8 月 13 日，兩款前沿模型在 24 小時內先後發布。DeepSeek 發布了 V4 Pro 穩定版，並在其網站上以模型 ID DeepSeek-V4-Pro-0813 更新，同時透過 API 提供使用；透過 Responses API 與 Codex 整合，代理能力明顯強化。在多項基準測試中，該模型接近或超越 Claude Fable 5，同時保持性價比優勢。SpaceXAI 同日推出 Grok 4.6，以 Grok 4.5 為基礎，強化長時間執行代理任務、複雜互動與視覺能力。Grok 4.6 在 InferenceEval（46.9%）、OfficeQA Pro（63.2%）及 Harvey 法律代理基準（22.0%）上取得最高分，並在涵蓋九項基準的 Artificial Analysis Intelligence Index 上與 GPT-5.6 Sol 並列。

同日發布的時機並非巧合。8 月 13 日，路透社報導，Google 共同創辦人 Sergey Brin 近幾個月持續向 DeepMind 團隊施壓，要求其在 Alphabet 落後於 Anthropic 與 OpenAI 之後全力投入 Gemini。4 月時，Brin 在一場數百名員工的全員會議上，敦促該實驗室加快腳步。內部測試顯示，新旗艦 Gemini 在程式編寫方面仍舊落後，因此 Google 在 8 月將發布時間延後兩個月。8 月 5 日，DeepMind 更換領導層——Demis Hassabis 卸任執行長、轉任董事長，由副手 Koray Kavukcuoglu 接任；兩名原 Gemini 技術負責人則離職創立新創公司。如今，Anthropic 與 OpenAI 已成為中國實驗室和 Google 內部努力所對照的基準。（資料來源：ithome 989/023、989/035；X 上的 cb_doge）

趨勢二：騰訊微信轉向「AI 優先」，運算供應鏈隨之跟進

8 月 13 日，騰訊微信團隊在 X 上發布其自建大型語言模型 WeLM。公布的配置有兩種：WeLM-80B（總參數 80B，啟動參數 3B）已部署於微信原生 AI 助理「小微」內，負責聊天與搜尋，可呼叫微信原生功能與小程序；WeLM-617B（總參數 617B，啟動參數 23B）則是仍在開發中的混合專家（MoE）模型，目標是處理小程序開發與工具生成等複雜生態內任務。另外，騰訊混元模型本季完成從預覽到穩定版的快速迭代——Hy3 為總參數 295B／啟動參數 21B、具備 256K 上下文的 MoE 模型，上線一週內呼叫量成長逾 68 倍，更大的 Hy4 也即將推出。

這項策略在前一晚已被清楚說明。8 月 12 日，騰訊總裁劉熾平（Martin Lau）在第二季財報電話會議上表示，微信將成為「AI 優先」生態——使用者只需下達一個指令，系統便會執行。他以 QQ 在個人電腦時代的角色，以及微信在行動時代放大十倍作為對照，主張該生態可將現有變現能力轉化為「巨大價值」。這項轉向背後的數字：第二季營收 2047.9 億元人民幣，年增 11%；資本支出 527.8 億元人民幣，年增 176%，且 GPU 供給預計在今年底至明年初轉為寬鬆。

這些資本支出會向下游傳導。8 月 12 日，鴻海（富士康）公布第二季業務結構轉變：雲端與網通產品占單季營收比重首次突破 50%、達到 51%，而包括 iPhone 在內的智慧消費電子產品則降至 29%。AI 伺服器營收也占總營收逾 50%。第二季淨利年增 35% 至 599.7 億元新台幣。富士康正為輝達下一代 Vera Rubin 伺服器機櫃準備量產，目標第三季具備量產能力、第四季出貨，且 Vera Rubin 預計將於 2027 年成為重要產品。輪值執行長 Chiang Jih-heng 表示，雲端成長屬於結構性而非週期性。（資料來源：ithome 989/007、988/977、988/966）

趨勢三：治理與同意權成為新戰場

三個治理訊號在同一時間窗口內出現。據 X 上與彭博相關的報導指出，白宮正在評估是否將開源 AI 模型納入其發布前安全測試框架，該框架目前只涵蓋 OpenAI 與 Anthropic 等封閉式前沿實驗室。若開源模型達到同等能力，可能面臨最長 30 天的發布前測試——而官員正在評估此舉拖慢美國開源發展的風險。

8 月 12 日，兩起同意權爭議浮上檯面。Anthropic 開始在 Claude 的輸出中嵌入隱形浮水印，以符合歐盟人工智慧法的透明度規範，該規範要求 AI 生成內容可被機器識別。部分 Reddit 使用者抱怨，浮水印會暴露他們利用 Claude 求職或完成課業的事實；多數留言者支持這項措施，認為可追蹤演算法生成的文字。同日，Twitch 宣布將預設以實況主內容訓練亞馬遜的生成式模型，除非創作者選擇退出——這項「選擇退出」選項存放在頻道安全設定中，而非「選擇加入」。Twitch 產品長告訴約 3,000 名現場觀眾，若採用主動加入設計，幾乎「沒有人」會參與；這番承認引發聊天室數百則反 AI 訊息。

第四起事件顯示資訊層本身有多脆弱。8 月 12 日（當地時間），Google 搜尋在其維基百科頁面遭竄改後，短暫顯示 OpenAI 執行長 Sam Altman 的死亡訃告——該頁面單日被編輯 22 次，其中包括聲稱他遭暗殺的虛假內容。Google 在數小時內修正結果，並表示這並非人工變更；知識面板會擷取多個公開來源，維基百科只是其中之一。（資料來源：X 上的 kimmonismus；TechCrunch 2026/08/12；ithome 989/024）